資金風(fēng)險(xiǎn)范文10篇

一、保險(xiǎn)資金運(yùn)用現(xiàn)狀

1．歷史沿革。自1980年恢復(fù)國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)以來(lái)，我國(guó)保險(xiǎn)資金運(yùn)用大致經(jīng)歷了3個(gè)階段。

第一階段從1980~1987年，為無(wú)投資或忽視投資階段，保險(xiǎn)公司的資金基本上進(jìn)入了銀行，形成銀行存款。

第二階段從1987~1995年，為無(wú)序投資階段，房地產(chǎn)、有價(jià)證券、信托，甚至借貸，無(wú)所不及，從而形成大量不良資產(chǎn)。

第三階段始于1995年10月，為逐步規(guī)范階段。1995年以來(lái)先后頒布了《中華人民共和國(guó)保險(xiǎn)法》、《中華人民共和國(guó)銀行法》、《保險(xiǎn)公司管理規(guī)定》等有關(guān)金融法律法規(guī)。

2．存在問(wèn)題。（1）資金運(yùn)用渠道偏于狹窄。西方保險(xiǎn)公司的資金運(yùn)用法定渠道則較為廣泛，比如美國(guó)、日本就規(guī)定保險(xiǎn)公司可進(jìn)行政府債券、公司債券、股票、抵押放款、不動(dòng)產(chǎn)、保單放貸等業(yè)務(wù)。1998年以前，我國(guó)保險(xiǎn)資金運(yùn)用有4個(gè)方面的法定渠道：銀行存款、買賣政府債券、金融債券和國(guó)務(wù)院規(guī)定的其他資金運(yùn)用形式。近兩年我國(guó)對(duì)保險(xiǎn)資金投資渠道有了新規(guī)定，如認(rèn)購(gòu)定向國(guó)債、投資證券投資基金等，使問(wèn)題在一定程度上得到了緩解，但保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道狹窄的局面仍然存在。（2）資金運(yùn)用回報(bào)率過(guò)低，存在較大的支付風(fēng)險(xiǎn)。由于缺乏其他投資渠道，國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)的投資基本上都依法轉(zhuǎn)入存款和國(guó)債等固定性投資工具上，因此銀行存款、債券的利率以及國(guó)債的發(fā)行量決定著保險(xiǎn)公司的投資回報(bào)率。近年來(lái)，伴隨著多次銀行利率下調(diào)，保險(xiǎn)公司投資回報(bào)率每況愈下，規(guī)模收益持續(xù)遞減。如果不提高保險(xiǎn)資金運(yùn)用的效益，我國(guó)保險(xiǎn)將會(huì)出現(xiàn)未來(lái)支付缺口較大的潛在風(fēng)險(xiǎn)。（3）投資環(huán)境不成熟，資產(chǎn)負(fù)債不匹配。保險(xiǎn)公司的投資很大程度上依賴于投資市場(chǎng)的發(fā)育程度。債券市場(chǎng)、股票市場(chǎng)、投資基金和其他投資工具的不成熟、不完善嚴(yán)重地影響了保險(xiǎn)公司選擇各種投資工具，參與投資市場(chǎng)的運(yùn)作。另外，保險(xiǎn)資金期限結(jié)構(gòu)不合理，短期行為嚴(yán)重。從我國(guó)目前保險(xiǎn)資金運(yùn)用狀況來(lái)看，由于缺乏具有穩(wěn)定回報(bào)率的中長(zhǎng)期投資項(xiàng)目，致使不論其資金來(lái)源如何、期限長(zhǎng)短與否，基本都用于短期投資。這種資金來(lái)源和運(yùn)用的不匹配，嚴(yán)重地影響了保險(xiǎn)資金的良性循環(huán)和資金使用效果。（4）專業(yè)投資管理人才匱乏。保險(xiǎn)投資是一項(xiàng)復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。目前我國(guó)保險(xiǎn)企業(yè)缺乏專業(yè)性、技術(shù)性的投資管理人才，這種人才的匱乏已經(jīng)嚴(yán)重影響了保險(xiǎn)投資的決策和經(jīng)營(yíng)管理，也加劇了監(jiān)管部門對(duì)放開(kāi)保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道的擔(dān)憂。（5）不公平競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題。在資金運(yùn)用上外資保險(xiǎn)公司有明顯優(yōu)勢(shì)，如《上海外資保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)暫行管理辦法》規(guī)定，外資保險(xiǎn)資金除可以人民幣和外幣存款、購(gòu)買國(guó)債和金融債券外，還可購(gòu)買企業(yè)債券、境內(nèi)外匯委托放款以及股權(quán)投資。顯然，外資保險(xiǎn)資金運(yùn)用渠道明顯比內(nèi)資保險(xiǎn)資金投資渠道廣，導(dǎo)致不公平競(jìng)爭(zhēng)，不利于國(guó)內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展。

摘要:充裕的資金是企業(yè)健康穩(wěn)定發(fā)展的基石，對(duì)于民營(yíng)加油站油品經(jīng)營(yíng)企業(yè)而言，由于融資能力弱，資金的安全性則是管理的重中之重。民營(yíng)企業(yè)相對(duì)于國(guó)有企業(yè)而言，內(nèi)部管理較為薄弱，容易產(chǎn)生資金管理漏洞，加大資金滅失的風(fēng)險(xiǎn)。本文主要針對(duì)民營(yíng)加油站在油品銷售過(guò)程中產(chǎn)生的資金風(fēng)險(xiǎn)并提出相應(yīng)的應(yīng)對(duì)策略，以促進(jìn)民營(yíng)加油站的健康發(fā)展。

關(guān)鍵詞:加油站；資金風(fēng)險(xiǎn)；策略

隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，國(guó)家對(duì)油品經(jīng)營(yíng)的放開(kāi)，民營(yíng)加油站也深度參與其中。但是由于民營(yíng)加油站自身原因：資金量少，信息化程度低，用工不嚴(yán)，運(yùn)營(yíng)激進(jìn)，不可避免產(chǎn)生資金安全性的風(fēng)險(xiǎn)，因此必須將此風(fēng)險(xiǎn)列作加油站經(jīng)營(yíng)運(yùn)作的重大風(fēng)險(xiǎn)之一。確定風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)有利于加油站落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任。加強(qiáng)對(duì)重點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)影響因素的識(shí)別和評(píng)估，梳理出對(duì)應(yīng)的管理措施，是促進(jìn)民營(yíng)加油站健康穩(wěn)定發(fā)展必要手段。

一、民營(yíng)加油站資金風(fēng)險(xiǎn)管理的原則

(一)融合性原則資金風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)與油站經(jīng)營(yíng)管理和業(yè)務(wù)流程相結(jié)合，將風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)融入業(yè)務(wù)流程中，強(qiáng)調(diào)事前預(yù)防，事中監(jiān)控，事后總結(jié)并修正。(二)全面性原則資金風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)覆蓋整個(gè)業(yè)務(wù)流程、操作環(huán)境和管理層級(jí)與環(huán)節(jié)，與資金運(yùn)作有關(guān)的方方面面，包括人、事、物全覆蓋。強(qiáng)調(diào)全員參與，各司其職，樹(shù)立資金風(fēng)險(xiǎn)防控意識(shí)。(三)重要性原則應(yīng)對(duì)影響資金風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行細(xì)分和分析，及時(shí)識(shí)別和應(yīng)對(duì)需要重視的因素，并針對(duì)性地采取恰當(dāng)?shù)拇胧┤ソ档突蛞?guī)避所帶來(lái)的負(fù)面影響。(四)平衡性原則權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)與回報(bào)、成本與收益之間的關(guān)系。資金風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)部控制手段多樣，加大控制的力度，可能會(huì)導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)效率降低，內(nèi)部運(yùn)行成本增加，管理者需要以最少的風(fēng)控成本替代風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生所帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)損失。

二、民營(yíng)加油站資金管理的現(xiàn)狀及風(fēng)險(xiǎn)

摘要：資金風(fēng)險(xiǎn)把控是企業(yè)資金管理的重要內(nèi)容，完善的資金管理是企業(yè)賴以生存發(fā)展的物質(zhì)基礎(chǔ)。但是，目前我國(guó)企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)把控方面還存在亟待解決的諸多問(wèn)題，針對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，建立完善的把控措施，進(jìn)而提升資金管理水平，為企業(yè)運(yùn)營(yíng)提供堅(jiān)強(qiáng)的資金支撐。

關(guān)鍵詞：企業(yè)；資金風(fēng)險(xiǎn)；把控措施

隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的騰飛，企業(yè)迎來(lái)了發(fā)展的春天，但是企業(yè)面臨的競(jìng)爭(zhēng)壓力也隨之不斷增長(zhǎng)。在“資金為王”的現(xiàn)代社會(huì)，為了保證企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，企業(yè)必須從各個(gè)方面加強(qiáng)資金管理，而其中最重要的就是做好資金風(fēng)險(xiǎn)把控工作。企業(yè)只有抓住資金管理這個(gè)中心，采取行之有效的管理和控制措施，疏通資金流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)，才能提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益[1]。因此，企業(yè)應(yīng)當(dāng)重視資金風(fēng)險(xiǎn)把控工作，確保內(nèi)部資金安全，為企業(yè)健康發(fā)展提供資金動(dòng)力。

一、企業(yè)資金管理中存在的風(fēng)險(xiǎn)

（一）籌資方式欠缺合理性。對(duì)于企業(yè)而言，資金的重要性不言而喻，良好的資金鏈能保證企業(yè)的健康發(fā)展。但是，目前我國(guó)有些企業(yè)在開(kāi)展業(yè)務(wù)時(shí)，不具備堅(jiān)實(shí)的內(nèi)部資金鏈，需要在實(shí)際中通過(guò)籌資方式獲得資金。一些企業(yè)在籌資過(guò)程中，如果選擇了不合理的籌資方式，就會(huì)給企業(yè)帶來(lái)嚴(yán)重的資金風(fēng)險(xiǎn)。比如，一些企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中大量舉債籌資，雖然為企業(yè)發(fā)展帶來(lái)了一時(shí)資金，但是企業(yè)必須支付較高的利息；這些企業(yè)在發(fā)展中，一旦業(yè)務(wù)項(xiàng)目沒(méi)有實(shí)現(xiàn)預(yù)期的經(jīng)濟(jì)效益，很可能無(wú)法償還債務(wù)本金，使企業(yè)面臨嚴(yán)重的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)等，還會(huì)降低企業(yè)信用，進(jìn)而影響企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。（二）預(yù)算估算管理缺乏科學(xué)性。預(yù)算估算是企業(yè)財(cái)務(wù)管理的重要內(nèi)容，企業(yè)根據(jù)自己的業(yè)務(wù)需求，對(duì)內(nèi)部的資金進(jìn)行預(yù)算估算，進(jìn)而合理分配資金。同時(shí)，科學(xué)的預(yù)算估算也能很好的降低企業(yè)內(nèi)部資金挪用、濫用等風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)資金使用的最優(yōu)化。但是，目前我國(guó)很多企業(yè)，都沒(méi)有制定科學(xué)合理的預(yù)算估算管理制度，缺乏對(duì)資金的管制與約束。例如，一些企業(yè)沒(méi)有嚴(yán)格按照預(yù)算估算進(jìn)行財(cái)務(wù)管理，也沒(méi)有對(duì)預(yù)算估算工作進(jìn)行有效的監(jiān)督，使得企業(yè)內(nèi)部存在較大的財(cái)務(wù)漏洞。一旦這些漏洞被發(fā)現(xiàn)，就已木已成舟，不能及時(shí)補(bǔ)救，嚴(yán)重影響了企業(yè)的發(fā)展。因此，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以更高要求，開(kāi)展財(cái)務(wù)資金預(yù)算估算工作。（三）財(cái)務(wù)人員業(yè)務(wù)素質(zhì)偏低。財(cái)務(wù)人員作為企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)把控的一線人員，他們的綜合素質(zhì)，直接影響了資金風(fēng)險(xiǎn)管控的質(zhì)量。隨著新經(jīng)濟(jì)時(shí)代下經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的復(fù)雜性不斷加強(qiáng)，財(cái)務(wù)人員應(yīng)當(dāng)具備更高水平的業(yè)務(wù)素質(zhì)。一個(gè)優(yōu)秀的財(cái)務(wù)人員，不但要具備專業(yè)的財(cái)務(wù)管理知識(shí)，還應(yīng)當(dāng)具備財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)把控能力。但是，目前很多企業(yè)的財(cái)務(wù)人員，都不具備良好的風(fēng)險(xiǎn)把控能力，存在職業(yè)技能偏低、預(yù)估風(fēng)險(xiǎn)能力較弱等問(wèn)題，這些問(wèn)題嚴(yán)重影響了企業(yè)資金管理水平的提升，為企業(yè)帶來(lái)一定的資金風(fēng)險(xiǎn)。

二、加強(qiáng)資金風(fēng)險(xiǎn)把控的措施

摘要：房地產(chǎn)行業(yè)是典型的資金密集型行業(yè)，一旦資金鏈出現(xiàn)問(wèn)題，整個(gè)項(xiàng)目將面臨停工、甚至爛尾的風(fēng)險(xiǎn)。本文通過(guò)分析資金風(fēng)險(xiǎn)的成因，將資金風(fēng)險(xiǎn)歸結(jié)為投資過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)、開(kāi)發(fā)過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)以及銷售過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)，并舉例說(shuō)明每個(gè)過(guò)程資金風(fēng)險(xiǎn)的暴露方式。作為企業(yè)管理的工具，內(nèi)部控制應(yīng)以風(fēng)險(xiǎn)為導(dǎo)向。房地產(chǎn)企業(yè)的內(nèi)部控制是否完善直接關(guān)系到規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的能力，通過(guò)分析、識(shí)別資金風(fēng)險(xiǎn)的成因，我們建議房地產(chǎn)企業(yè)應(yīng)實(shí)施有針對(duì)性的內(nèi)部控制措施，對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行規(guī)避和有效抑制，或?qū)①Y金風(fēng)險(xiǎn)控制在可接受的閥值之內(nèi)，以確保資金安全。

關(guān)鍵詞：房地產(chǎn)企業(yè)；資金風(fēng)險(xiǎn)；內(nèi)部控制

一、引言

資金風(fēng)險(xiǎn)一直是房地產(chǎn)企業(yè)面臨的重要風(fēng)險(xiǎn)之一，不僅關(guān)系到房地產(chǎn)項(xiàng)目的順利進(jìn)行，也關(guān)系到房地產(chǎn)企業(yè)的資金安全和生存安全，是評(píng)價(jià)房地產(chǎn)企業(yè)健康運(yùn)行的重要標(biāo)準(zhǔn)。房地產(chǎn)行業(yè)是典型的資金密集型行業(yè)，具有開(kāi)發(fā)周期長(zhǎng)，資金回收周期長(zhǎng)的特點(diǎn)。資金貫穿于房產(chǎn)項(xiàng)目開(kāi)發(fā)的全過(guò)程，一旦資金鏈出現(xiàn)問(wèn)題，整個(gè)項(xiàng)目將面臨停工、甚至爛尾的風(fēng)險(xiǎn)。2016年以來(lái)，隨著一線城市“地王”頻現(xiàn)和二線熱點(diǎn)城市的火爆，土地成交價(jià)格不斷刷新歷史新高，“面粉貴過(guò)面包”的現(xiàn)象此起彼伏，并且在金融杠桿的作用下，房地產(chǎn)企業(yè)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)迅速上升，識(shí)別和控制資金風(fēng)險(xiǎn)再次成為房地產(chǎn)企業(yè)關(guān)注的焦點(diǎn)問(wèn)題。

二、房地產(chǎn)企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)及成因

通過(guò)分析房地產(chǎn)企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)的成因，將資金風(fēng)險(xiǎn)歸結(jié)為投資過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)、開(kāi)發(fā)過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)以及銷售過(guò)程的資金風(fēng)險(xiǎn)。

摘要：加強(qiáng)企業(yè)資金管理和風(fēng)險(xiǎn)控制，要完善內(nèi)部資金調(diào)度控制制度，加強(qiáng)資金籌集管理，實(shí)施資金集中管理，推行資金預(yù)算管理，加快應(yīng)收款項(xiàng)及存貨周轉(zhuǎn)，建立預(yù)警監(jiān)測(cè)機(jī)制。

關(guān)鍵詞：企業(yè)；資金風(fēng)險(xiǎn)；管理；控制

1企業(yè)資金管理中的突出問(wèn)題

第一，財(cái)務(wù)信息失真。相當(dāng)多的企業(yè)財(cái)務(wù)信息不透明、不完整、不及時(shí)。企業(yè)的高層決策者難以獲得準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，搞不清楚基層的資金情況，使得匯總起來(lái)的信息普遍失真，會(huì)計(jì)核算不準(zhǔn)，報(bào)表不真實(shí)，有時(shí)合并的會(huì)計(jì)報(bào)表還掩蓋了下屬單位的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況。

第二，監(jiān)控不力。大中型企業(yè)中，對(duì)多資金運(yùn)作環(huán)節(jié)普遍存在著監(jiān)控不力的問(wèn)題，盡管企業(yè)內(nèi)部設(shè)置了一些監(jiān)督崗位，也制定了多種監(jiān)督制度，但是因?yàn)榉N種原因難以及時(shí)有效地發(fā)揮信用。相當(dāng)多的企業(yè)在重大投資等問(wèn)題上還沒(méi)有形成有效的決策約束機(jī)制，領(lǐng)導(dǎo)法治意識(shí)淡薄，往往是個(gè)人說(shuō)了算，資金的流向與控制脫節(jié)。

第三，資金使用效率低。企業(yè)資金集中管理和內(nèi)部資金分散的現(xiàn)實(shí)矛盾已成為現(xiàn)階段企業(yè)財(cái)務(wù)資金管理中突出的問(wèn)題。子公司多頭開(kāi)戶的現(xiàn)象比較普遍，資金管理嚴(yán)重失控。投資決策隨意性大，有些企業(yè)不顧自身的財(cái)務(wù)和發(fā)展目標(biāo)，盲目投資，投資失誤較多，損失嚴(yán)重，使本來(lái)就十分緊張的資金狀況雪上加霜。資金沉淀嚴(yán)重，庫(kù)存占用比例過(guò)高，欠款居高不下，流動(dòng)資金占用有增無(wú)減，周轉(zhuǎn)緩慢，企業(yè)信譽(yù)和贏利能力下降。

摘要：加強(qiáng)企業(yè)資金管理和風(fēng)險(xiǎn)控制，要完善內(nèi)部資金調(diào)度控制制度，加強(qiáng)資金籌集管理，實(shí)施資金集中管理，推行資金預(yù)算管理，加快應(yīng)收款項(xiàng)及存貨周轉(zhuǎn)，建立預(yù)警監(jiān)測(cè)機(jī)制。

關(guān)鍵詞：企業(yè)；資金風(fēng)險(xiǎn)；管理；控制

1企業(yè)資金管理中的突出問(wèn)題

第一，財(cái)務(wù)信息失真。相當(dāng)多的企業(yè)財(cái)務(wù)信息不透明、不完整、不及時(shí)。企業(yè)的高層決策者難以獲得準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)信息，搞不清楚基層的資金情況，使得匯總起來(lái)的信息普遍失真，會(huì)計(jì)核算不準(zhǔn)，報(bào)表不真實(shí)，有時(shí)合并的會(huì)計(jì)報(bào)表還掩蓋了下屬單位的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況。

第二，監(jiān)控不力。大中型企業(yè)中，對(duì)多資金運(yùn)作環(huán)節(jié)普遍存在著監(jiān)控不力的問(wèn)題，盡管企業(yè)內(nèi)部設(shè)置了一些監(jiān)督崗位，也制定了多種監(jiān)督制度，但是因?yàn)榉N種原因難以及時(shí)有效地發(fā)揮信用。相當(dāng)多的企業(yè)在重大投資等問(wèn)題上還沒(méi)有形成有效的決策約束機(jī)制，領(lǐng)導(dǎo)法治意識(shí)淡薄，往往是個(gè)人說(shuō)了算，資金的流向與控制脫節(jié)。

第三，資金使用效率低。企業(yè)資金集中管理和內(nèi)部資金分散的現(xiàn)實(shí)矛盾已成為現(xiàn)階段企業(yè)財(cái)務(wù)資金管理中突出的問(wèn)題。子公司多頭開(kāi)戶的現(xiàn)象比較普遍，資金管理嚴(yán)重失控。投資決策隨意性大，有些企業(yè)不顧自身的財(cái)務(wù)和發(fā)展目標(biāo)，盲目投資，投資失誤較多，損失嚴(yán)重，使本來(lái)就十分緊張的資金狀況雪上加霜。資金沉淀嚴(yán)重，庫(kù)存占用比例過(guò)高，欠款居高不下，流動(dòng)資金占用有增無(wú)減，周轉(zhuǎn)緩慢，企業(yè)信譽(yù)和贏利能力下降。

摘要：資金就是企業(yè)的“血液”。保持現(xiàn)金流暢通，才能保證企業(yè)正常生產(chǎn)。特別是煤炭行業(yè)，國(guó)家為調(diào)控產(chǎn)能，通過(guò)各種貨幣政策、信貸政策等來(lái)進(jìn)行宏觀調(diào)控，目的就是為了煤炭行業(yè)的資金門檻，倒逼企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展。同時(shí)，受煤炭資源開(kāi)采條件約束，煤礦安全投入、環(huán)境治理等固定費(fèi)用支出不斷上升，進(jìn)一步加劇了企業(yè)資金鏈風(fēng)險(xiǎn)。如何緩解資金壓力和確保資金鏈安全成為企業(yè)頭等大事。因此，確保資金鏈安全，突出資金風(fēng)險(xiǎn)防范主線，引深財(cái)務(wù)創(chuàng)新管理，提高企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平迫在眉睫。我認(rèn)為可從以下幾方面加強(qiáng)財(cái)務(wù)“三基”建設(shè)，提高企業(yè)財(cái)務(wù)管理水平。

關(guān)鍵詞：企業(yè)資金；風(fēng)險(xiǎn)防范措施；財(cái)務(wù)創(chuàng)新管理

一、突出資金風(fēng)險(xiǎn)控制，降低債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)

成立資金風(fēng)險(xiǎn)管控領(lǐng)導(dǎo)組。定期研究全公司投融資計(jì)劃，平衡資金收支，解決運(yùn)營(yíng)供需矛盾；對(duì)內(nèi)協(xié)調(diào)產(chǎn)銷資金周轉(zhuǎn)，對(duì)外協(xié)調(diào)銀企合作，確保資金鏈安全。建立信貸資金(債務(wù))風(fēng)險(xiǎn)排查和應(yīng)急預(yù)案機(jī)制。定期對(duì)每筆借款、信貸業(yè)務(wù)、擔(dān)保業(yè)務(wù)進(jìn)行全面風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，掌控風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)，排查風(fēng)險(xiǎn)因素，做到提前預(yù)警。嚴(yán)格遵守集團(tuán)公司“資金管控十條”規(guī)定，增強(qiáng)法人意識(shí)，提前制定切實(shí)可行的債務(wù)違約應(yīng)急預(yù)案，有組織、有步驟、有方法地協(xié)調(diào)解決債務(wù)違約事件，降低債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)。確保資金管控到位、調(diào)度合理、營(yíng)運(yùn)暢通、有序，把保利息支付、保資金鏈安全防在首位，將債務(wù)違約行為設(shè)定為資金管控“紅線”，定期報(bào)告。建立逾期違約懲罰機(jī)制，確保各項(xiàng)工作落實(shí)到位。

二、全面強(qiáng)化資金管控，確保資金有序銜接

加大債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)、管控力度，對(duì)負(fù)債率高的企業(yè)實(shí)施負(fù)債率和負(fù)債規(guī)模“雙重控制”。避免因各種還貸和付款周期資金短缺而造成的正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)困局和投資風(fēng)險(xiǎn)。著眼與全年各時(shí)間段的現(xiàn)金需求量和現(xiàn)金凈流量，參考合同付款、收款約定條款，結(jié)合合作銀行續(xù)貸合同審批、付款等環(huán)節(jié)因素，制定并完善科學(xué)、合理、周全且符合本單位實(shí)際的還本付息模式，實(shí)現(xiàn)資金有序銜接、發(fā)揮資金最大效益。

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，由于金融主體出現(xiàn)多元化，金融環(huán)境變得復(fù)雜化，以及人們追求經(jīng)濟(jì)利益的最大化，增加了資金管理的風(fēng)險(xiǎn)。如何加強(qiáng)對(duì)部隊(duì)資金的監(jiān)管，防范資金存儲(chǔ)和使用管理中的風(fēng)險(xiǎn)，確保資金安全、完整和高效，發(fā)揮軍隊(duì)資金的最大保障效益，是當(dāng)前及今后需要研究解決的重要而迫切的問(wèn)題。

一、風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)

1.資金使用違規(guī)，存在“流失”風(fēng)險(xiǎn)。

受經(jīng)濟(jì)利益的驅(qū)使，一些單位和個(gè)人法規(guī)意識(shí)淡薄，紀(jì)律觀念不強(qiáng)，近年來(lái)經(jīng)濟(jì)違法違紀(jì)案件有所增多，涉案金額不斷增大，給部隊(duì)造成極大的損失。一是人員職務(wù)犯罪。極少數(shù)財(cái)務(wù)人員面對(duì)收入的反差和利益的矛盾，心理不平衡，意志不堅(jiān)定，鉆資金監(jiān)督不力、內(nèi)控制度不落實(shí)的空子，大肆侵吞資金：有的挪用公款，填進(jìn)股市、賭場(chǎng)“黑洞”；有的瞞上欺下，擅自繳存、轉(zhuǎn)移資金，揮霍一空；有的甚至收不入賬，據(jù)為已有，貪污資金；有的與不法人員勾結(jié)，騙取單位資金。二是違規(guī)存儲(chǔ)使用。一些單位和個(gè)人片面追求經(jīng)濟(jì)利益，無(wú)視法規(guī)制度和財(cái)經(jīng)紀(jì)律，違反規(guī)定存儲(chǔ)和使用資金：有的單位為高額利息所動(dòng)，違規(guī)在非國(guó)有商業(yè)銀行甚至證券公司等非銀行金融機(jī)構(gòu)開(kāi)設(shè)賬戶、存儲(chǔ)資金，這些金融機(jī)構(gòu)在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中。可能由于經(jīng)營(yíng)不善或者實(shí)力不濟(jì)出現(xiàn)支付風(fēng)險(xiǎn)；有的個(gè)人為高額回報(bào)所動(dòng)，違規(guī)將資金借給其他單位或者合伙做生意，而這些資金大多有去無(wú)回，造成資金流失。

2.資金管理不善，存在“占用”風(fēng)險(xiǎn)。一是資金存儲(chǔ)結(jié)構(gòu)不合理。一些單位不顧資金周轉(zhuǎn)的實(shí)際需要。大量存儲(chǔ)定期存款。活期與定期存款比例失衡；有的甚至將維持性周轉(zhuǎn)資金存為定期，使越來(lái)越多的資金由活期轉(zhuǎn)為定期，由短期轉(zhuǎn)為中長(zhǎng)期，由“動(dòng)態(tài)”變?yōu)椤肮虘B(tài)”，影響了單位的資金周轉(zhuǎn)保障。二是資金監(jiān)管工作不到位。有些機(jī)關(guān)事業(yè)部門為了小集體的局部利益，部分事業(yè)經(jīng)費(fèi)的分配不納入財(cái)務(wù)部門統(tǒng)管。直接對(duì)下分配。導(dǎo)致一些應(yīng)該納入預(yù)算的資金被無(wú)償占用。

3.資金運(yùn)行低效，存在“貶值”風(fēng)險(xiǎn)。一方面，由于供應(yīng)渠道不夠暢通，撥款方式不夠科學(xué)，資金調(diào)劑不夠合理，保障重點(diǎn)不突出、時(shí)效性差，資金利用率低。甚至撥款和使用脫節(jié)，造成一些單位大量資金閑置，而一些單位急需的資金又遲遲不能到位，加劇了資金供求矛盾。另一方面，有些單位尤其是各級(jí)機(jī)關(guān)大量結(jié)余資金長(zhǎng)期閑置，不能及時(shí)轉(zhuǎn)化為部隊(duì)建設(shè)的保障力。造成資源浪費(fèi)；同時(shí)，隨著物價(jià)不斷上漲，貨幣實(shí)際購(gòu)買力下降，部隊(duì)存量資金逐漸貶值。

一、保險(xiǎn)資金運(yùn)用的歷史沿革

中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)資金運(yùn)用是隨著中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展而發(fā)展的，大體經(jīng)歷了四個(gè)階段：

第一階段為單一投資階段（1980年至1987年）。保險(xiǎn)業(yè)處于恢復(fù)時(shí)期，經(jīng)營(yíng)主體多為綜合性保險(xiǎn)公司，產(chǎn)壽險(xiǎn)也尚未分業(yè)經(jīng)營(yíng)，產(chǎn)險(xiǎn)資產(chǎn)和壽險(xiǎn)資產(chǎn)并沒(méi)有分開(kāi)管理。此時(shí)保險(xiǎn)資金投資形式單一，基本上以銀行存款為主。

第二階段為自由發(fā)展階段（1987年至1995年）。盡管仍未實(shí)現(xiàn)產(chǎn)壽分業(yè)經(jīng)營(yíng)，但投資渠道卻大為放寬，保險(xiǎn)資金全面介入房地產(chǎn)、有價(jià)證券、信托投資等領(lǐng)域。這一時(shí)期保險(xiǎn)投資處于探索階段，在經(jīng)驗(yàn)缺乏、內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理和外部監(jiān)管寬松的背景下，出現(xiàn)了很多不良資產(chǎn)，影響了保險(xiǎn)業(yè)的償付能力，也直接促進(jìn)其后《保險(xiǎn)法》對(duì)保險(xiǎn)投資的嚴(yán)格限制。

第三階段為嚴(yán)格限制階段（1995年至2002年）。1995年10月《保險(xiǎn)法》的實(shí)施，對(duì)保險(xiǎn)公司的投資范圍進(jìn)行了嚴(yán)格限制，加大了監(jiān)管力度，保險(xiǎn)資金運(yùn)用步入規(guī)范發(fā)展的階段。這一時(shí)期原有的綜合性保險(xiǎn)公司完成了產(chǎn)壽險(xiǎn)分業(yè)經(jīng)營(yíng)，資金進(jìn)行了分賬管理，壽險(xiǎn)業(yè)管理的資產(chǎn)逐步超過(guò)產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)，成為保險(xiǎn)投資的主導(dǎo)力量。盡管其間經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，自1998年開(kāi)始允許保險(xiǎn)公司進(jìn)入銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)、進(jìn)行債券現(xiàn)券交易，1999年5月允許保險(xiǎn)公司購(gòu)買AA＋以上的鐵路、電力等企業(yè)債券，10月允許保險(xiǎn)公司投資證券投資基金，但投資渠道狹窄的問(wèn)題并沒(méi)有根本解決。加之管理經(jīng)驗(yàn)不足和金融衍生工具的缺乏，保險(xiǎn)資產(chǎn)的規(guī)模矛盾和結(jié)構(gòu)矛盾日益突出。

第四階段為專業(yè)經(jīng)營(yíng)階段（2002年至今）。隨著《保險(xiǎn)法》修訂并實(shí)施，投資范圍進(jìn)一步放寬。2004年8月，中國(guó)保監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行聯(lián)合《保險(xiǎn)外匯資金境外運(yùn)用管理暫行辦法》,允許保險(xiǎn)外匯資金境外運(yùn)用;2004年10月，中國(guó)保監(jiān)會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)聯(lián)合《保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資者股票投資管理暫行辦法》,允許保險(xiǎn)資金直接投資股票市場(chǎng);2004年，國(guó)家允許保險(xiǎn)公司投資銀行次級(jí)債和可轉(zhuǎn)換公司債券，并將保險(xiǎn)公司投資企業(yè)債的比例由20％提高至30％。同時(shí)，保險(xiǎn)公司和保監(jiān)會(huì)都非常重視資產(chǎn)管理的專業(yè)化。保監(jiān)會(huì)成立了專門的資金運(yùn)用管理部，中國(guó)人壽等保險(xiǎn)公司均成立了獨(dú)立的資產(chǎn)管理公司，保險(xiǎn)業(yè)的資產(chǎn)管理進(jìn)入了一個(gè)新的發(fā)展時(shí)期。

一、基層國(guó)庫(kù)存在的主要風(fēng)險(xiǎn)及原因分析

（一）人員不足形成的風(fēng)險(xiǎn)。多年來(lái)基層行普遍存在人員不足的問(wèn)題，目前縣支行會(huì)計(jì)、國(guó)庫(kù)、支付和反洗錢等合署辦公，按制度要求和業(yè)務(wù)需要，崗位設(shè)置至少需要7人，同時(shí)《河北省國(guó)庫(kù)會(huì)計(jì)管理基本規(guī)定實(shí)施細(xì)則》規(guī)定國(guó)庫(kù)崗位“四個(gè)不能兼”、“四個(gè)不得參與”，要求國(guó)庫(kù)崗位至少配備6人，而有的縣支行綜合業(yè)務(wù)部?jī)H配備5人，造成崗位設(shè)置不合理，一人多崗、相互兼崗或“一手清”等現(xiàn)象普遍，很容易引起工作效率不高或違規(guī)操作等風(fēng)險(xiǎn)。

（二）人員素質(zhì)偏低形成的風(fēng)險(xiǎn)。基層人民銀行國(guó)庫(kù)隊(duì)伍整體素質(zhì)跟不上業(yè)務(wù)發(fā)展的需要。一是年齡結(jié)構(gòu)偏大，據(jù)調(diào)查石家莊轄縣國(guó)庫(kù)人員50歲以上的占1/4，部分人員已接近退休年齡。因國(guó)庫(kù)業(yè)務(wù)不斷更新，部分年齡偏大的人員接受新生事物較慢，對(duì)國(guó)庫(kù)電子化一知半解，戴著老花鏡比貓畫虎做業(yè)務(wù)，很容易出現(xiàn)國(guó)庫(kù)差錯(cuò)風(fēng)險(xiǎn)；二是基層國(guó)庫(kù)培訓(xùn)方式相對(duì)落后，基本沿用“師傅帶徒弟”的傳統(tǒng)做法，用什么教什么，致使新上崗人員不能全面掌握國(guó)庫(kù)各項(xiàng)規(guī)章制度及操作技能，國(guó)庫(kù)內(nèi)控的有效性也隨之下降；三是個(gè)別國(guó)庫(kù)人員不注重政治業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)，責(zé)任感缺失，專業(yè)技能差，對(duì)工作得過(guò)且過(guò)，國(guó)庫(kù)內(nèi)控制度執(zhí)行不嚴(yán)，導(dǎo)致工作質(zhì)量不高。這些現(xiàn)狀對(duì)國(guó)庫(kù)資金安全造成較大的風(fēng)險(xiǎn)隱患。

（三）法規(guī)制度缺失風(fēng)險(xiǎn)。一是國(guó)庫(kù)法規(guī)制度不夠完善。《國(guó)家金庫(kù)條例》及其《實(shí)施細(xì)則》自頒布實(shí)施30年以來(lái)，從未修訂補(bǔ)充，內(nèi)容陳舊，程序不細(xì)化，難以適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制下的財(cái)政體制改革，不利于國(guó)庫(kù)職能的發(fā)揮；二是制度建設(shè)滯后存在的風(fēng)險(xiǎn)隱患。如TIPS系統(tǒng)仍然沿用TCBS上線前的《國(guó)庫(kù)信息處理系統(tǒng)稅收繳庫(kù)業(yè)務(wù)處理暫行辦法》，其中很多內(nèi)容已經(jīng)不適應(yīng)現(xiàn)行國(guó)庫(kù)業(yè)務(wù)處理的需要。

（四）支付憑證潛在的風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)政預(yù)算撥款憑證是人民銀行國(guó)庫(kù)為同級(jí)財(cái)政辦理預(yù)算支出的支付憑證，其性能與銀行轉(zhuǎn)賬支票基本相同，但在實(shí)際工作中，撥款憑證印制、使用、管理存在著很多漏洞多：一是撥款憑證由財(cái)政部門自行打印，憑證印制格式落后，易復(fù)制，真?zhèn)巫R(shí)別難；二是憑證使用管理漏洞多，沒(méi)有納入重要空白憑證管理范疇，領(lǐng)用、使用不登記，憑證作廢隨意撕毀，不回收、不登記，更不作任何賬務(wù)處理，潛伏著很大的風(fēng)險(xiǎn)隱患，嚴(yán)重影響著國(guó)庫(kù)資金的安全劃撥。

（五）軟件系統(tǒng)及網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)。一是TCBS系統(tǒng)沒(méi)有強(qiáng)制簽退操作員功能，若操作員臨時(shí)離崗未退出系統(tǒng)，系統(tǒng)不能將操作員強(qiáng)行簽退，致使系統(tǒng)長(zhǎng)時(shí)間處于操作界面，給不法分子以可乘之機(jī)；二是系統(tǒng)操作日志內(nèi)容過(guò)于簡(jiǎn)單，操作日志作為國(guó)庫(kù)核算系統(tǒng)的“黑匣子”，通過(guò)查看日志是發(fā)現(xiàn)操作風(fēng)險(xiǎn)的有效手段，應(yīng)該全面記錄業(yè)務(wù)操作情況；三是縣級(jí)國(guó)庫(kù)核算系統(tǒng)作為一個(gè)終端，通過(guò)網(wǎng)絡(luò)傳輸數(shù)據(jù)，卻沒(méi)有與人民銀行局域網(wǎng)從物理上進(jìn)行隔離，存在著安全隱患。